Calculando el riesgo

Los números detrás de una operación

Tamaño de posición: la cantidad de capital que una operación pone a trabajar, definida a partir de tu tolerancia al riesgo y el tamaño de tu cuenta, y generalmente expresada como un porcentaje del saldo.

Stop loss: un nivel predeterminado en el que la operación se cierra si el mercado se mueve en tu contra; define lo máximo que una operación puede perder.

Precio de entrada: el precio al que entras, elegido a partir del análisis técnico, el análisis fundamental o ambos.

Precio objetivo: el nivel en el que planeas salir y tomar ganancias, basado en niveles técnicos, soporte y resistencia o las propias reglas de la estrategia.

Valor del pip: lo que vale en dinero un movimiento de un pip para el par y el tamaño de posición que estás operando.

Ratio riesgo-recompensa: la ganancia potencial de la operación frente a su pérdida potencial; un ratio favorable apunta más alto en el lado de la recompensa, y leído junto con tu tasa de éxito decide si una estrategia es rentable.

Porcentaje de riesgo: la parte de la cuenta que estás dispuesto a perder en una sola operación, lo que mantiene controlada la exposición de todo el portafolio.

Saldo de la cuenta: un saldo mayor permite posiciones más grandes; uno menor exige un dimensionamiento más conservador.

Los objetivos como porcentajes

Supón que el objetivo monetario semanal es 250 dólares. En una cuenta de 100 dólares eso representa una ganancia del 250 por ciento; en una cuenta de 100,000 dólares es el 0.25 por ciento. El primero no es realista, así que establece los objetivos como porcentajes de la cuenta, no como una cifra en dólares.

El valor del pip, en resumen

El valor del pip alimenta cada uno de los números anteriores. En EURUSD a 1.2134 con un lote estándar de 100,000 unidades, un pip es 0.0001 dividido entre 1.2134, multiplicado por 100,000, lo que equivale a 8.24 dólares. Las criptomonedas se calculan a partir del tamaño del contrato, y los commodities e índices se calculan de forma diferente según el bróker; la lección ¿Qué es un pip? trabaja cada caso en detalle.

Dónde vive la matemática

No necesitas una hoja de cálculo ni una calculadora de terceros para nada de esto. La calculadora de tamaño de posición en el Trade Desk toma tu cuenta, el porcentaje de riesgo, la distancia del stop y el par, y devuelve el tamaño en lotes y el valor del pip. El Diario luego registra los pips y la ganancia de cada operación frente a los objetivos que estableciste, semana a semana.